주가급등사유없음-장지웅

1. 시총 2000~3000억

2. 대주주 지분율 중요X -> '경영권을 어떻게 가져올것인가'가 중요

3. 가장 중요한 키워드 : '경영권'과 그것의 '인수방식'

4. 지난 6개월의 역사가 중요

5.어디에서 돈을 조달, 그리고 어떤 목적!?

6.세력종목은 하락장에서도 -8% 이상 하락폭을 키우려고 하지 않는다. -> 역설적으로 시장이 폭락할떄 세력은 드러난다.

7.자금 조달시 세력은 주로 '제3자 배정 유상증자' 

8.최대주주변경공시에서 지분인수목적 이 중요
  ex) 단순투자, 사업구조다각화, 신성장동력확보, 사업영역 확장, 경영참여 등

9.세력에게 M&A란 시가총액을 늘려주고(중장기세력), 주가를 올려주는(단기세력) 수단일뿐

10. 9개월간 작전수립하고 분기별 30%먹기위한 계획

11. 세력의 M&A시작 (공시: 최대주주변경)
    1) 지분+경영권 인수하여 회사 장악 or 지분만 가지고 최대주주 등극 (노골적인 주가부양 목표)
    2) 최대주주 주체는 개인, 자산운용사,창업투자회사사모펀드,신기술사업금융회사,벤처캐피털,개인투자조합,사채업자,홀딩스 ->공시에 등장할때는 통상 사모투자합자회사(사모펀드, PEF) 
   3) 경영참역목적으로 최대주주 변경되면 작업의 시작!!
      특히 사모투자합자회사로 최대주주 변경되면 그때가 매수타이밍!!!!!!!
      단 이미 30%이상 급등한 상태면 매수 금지

 

   4) 펀드 명칭 확인 - 어떤 모멘텀과 재료로 작업 준비중인지 힌트. (ex.바이오투자1호펀드)
   5) 시총 늘리는 최대주주변경 이벤트는 '유상증자'

12. 시총 2000억원 미만 세력 특성
     운용사나 벤처케피털이 CB,BW를 인수해서 들어오면 전형적인 M&A방식,
     주가부양, 비싸게 조달된 자금, 호재성 재료에 성급히 시세분출

13. 시총 2000억원 이상의  세력 특성
    경영권을 먼저 내주는 경우X. 주식양수도 계약으로 최대주주 먼저 변경, 사업성승부 M&A
    이자 적은 자금 조달, 천천히 움직임. 경영적요소도 중요

14. CB,BW 전환가액 중요. 세력의 원가.
    -> 주가가 계속 낮아지는데 리픽싱을 통해 행사가를 낮추고 지분을 늘리면 시키면 그것은 세력
        또한 참여주체의 이름이 다양하지만 결국 같은 편

15.다양한 물량을 하나로 모아주는것이 '무기명식 무이권부 사모전환사채' 와 '무기명식 무이권부 무보증 사모 분리형 신주인수권부사채' (공시: 증권 방행결과(자율공시))
[무기명: 이름 없이 발행][무이권부: 이자에대한 권리X][사모:특정대상,이해관계인]

16. 무기명식 무이권부 사모전환새차의 발행 목적을 운영자금 조달로 공시->공시이후 20일 이내 최대주주 변경->세력!
     최대주주변경 공시(매수) -> 경영권이 바뀌면서 거래량 터지면 (매도)

17. '무기명식 무이권부 무보증 사모 분리형 신주인수권부사채' 를 매수하는 타이밍은 BW, CW, 추가상장 공시 나올시

짧게

길게

18.시총 3천억 미만 기업이 3개월(길겐 6개월) 이내 3차례 전환가액 조정 일어나면 급등가능성 높음.
    주가 하락세인데 규칙성을 보이며 '3개월 되는 날 및 3개월 마다 전환가액 조정한다' 처럼 리픽싱이 명시되면 의심
    But. 동일한 채권에 대한 전환가액 조정인지 꼭 확인. 채권 발행일,대상,날짜,전환가액,발행금액 등 반드시 확인.

19. 유상증자로 대주주 되기 
     주가가 하락한 시점에서 유상증자 공시, 하락된 주가에서 더 하락된 유증가격으로 물량 매집. 물량확보를 위한 피크
     특히나 제3자 배정으로 유상증자 시 신속하게 진행

20. 세력 주도 버텨라. 

21. '최대주주변경을 수반하는 주식 담보제공 계약 체결' : 회사주식을 담보로 빚을 끌어오는 동시에 최대주주가 바뀜
    순서1) 기존 최대주주가 주식담보대출을 받음
    순서2) 주가하락으로 채권자가 담보권(반대매매)을 행사하여 최대주주가 지위를 잃음
    순서3) 서로 선임된 대표(이미 짜여진각본)는 무상감자 진행 -> 주식수량을 줄여서 주가 조작을 쉽게함+무상감자로 주가하락시 제3자 배정 유상증자로 싼값에 주식 줍줍
    순서4) 신사업진출 명분으로 '무기명식 무보증 사모전환사채 발행'
    순서5) 신사업 공시or임시주총결과 사업목적추가or뉴스 배포(매수타이밍)  
    순서6) 액면분할 관련공시(매도타이밍) : 수익률 20% 목표로~

 

22. 세력은 아니지만, 단순이 자금 유통 위해 주식담보부대출 받는 회사 중 3가지 충족시키면 좋은 시그널
     조건1) 영익이 1%라도 회복. 전분기(전년도) 영익이 -10% -> 최근실적 -9% : 이것도 ok
     조건2) 최대주주 지분 10%이상.
     조건3) 부동산자산이 시총 20% 이상.
     매수가는 주식담보대출 당시 주가(주당 담보설정금액)대비 +6%이하!

23. 주식담보대출의 또하나의 작전
    조건1) 주식담보대출을 받았으나 주가가 폭락해 반대매매로 대출금 회수를 해야되는 지경
    조건2) 채권자가 대출 회수 안하고 느긋 ->세력!
    조건3) 오히려 더많은 주식을 담보로 챙김(CB,BW)
    이방식은 횡보 구간까지 다시 올리는 정도로 마무리

 24. '타인에 대한 채무보증결정', '타인을 위한 채무보증 및 담보제공 채무증권 발행' -> 채무보증한다는 공시지만 언제나 취소가능! 취소는 '기타 주요경영사항'에 주로 등장
      A회사가 세력, B회사는 피해자(?)
      순서1) B회사가 은행대출받음, A회사는 보증을 섬. A회사는 담보로 건물,주식,부지 등등
      순서2) A가 보증을 섰으니 B회사의 자산(매출채권, 매출권리)을 야금야금 뺏어감.
      순서3) 넘어온 자산을 담보로 BW,EB를 발행->A회사와 관계있는 누군가가 가져감.
      순서4) BW로 돈을 불려서 B의 대출금도 갚고 B의 지분도 가져옴.
      순서5) 이제 A회사는 채무보증권련 공시 취소
  키워드: 불성실공시법인, 공시불이행, 공시의무위반, 불성실공시법인지정예고, 타인에 대한 채무보증 결정

25. 신사업 진출, 주식교환과 EB발행